CFP考试真题—投资规划（二十九）上

文章来源：未知文章作者：金库网发布时间：2020-04-20 13:57

分享至：

CFP考试真题—投资规划（二十九）上

请根据以下信息，回答第76-84题：

郝乐山，今年45岁，多年前与朋友共同创立了AAA物流公司，在当地占有相当的市场份额，业务稳定，不久前在深圳中小板市场挂牌上市。经过多年打拼，郝乐山感觉要重新规划自己的人生，追求自由、自主、自在的生活。郝乐山持有AAA公司的股份200万股，目前市值为2,000万元，当初入股的成本为200万元。按照上市时的承诺，郝乐山三个月后可以减持100万股，剩余100万股必须至少再持有5年。此外，郝乐山还有现金储蓄200万元；目前税前年收入120万元，所得税率20%，其中工资20万元加AAA公司股东分红100万元，交税后全部用于日常生活以及自己喜欢的登山运动。没有其他金融资产。AAA公司为郝乐山提供终身保险，但不提供退休工资。郝乐山希望5年后不再工作，靠已有的财富以及投资保值增值来维持现有的生活水平，并专心自己的登山爱好。他希望投资的税后收益率在扣除通货膨胀后能达到3%就可以。他虽然属于保守型的投资者，但理解投资是有风险的，愿意承受在95%的置信区间内的不超过10%的年投资本金损失。历史平均的通货膨胀率为2.9%，资本利得所得税率为20%，假定一直保持不变。郝乐山请来国际金融理财师李保财为他做理财规划。

76.按照郝乐山的税后收益率要求，他投资要求的名义收益率约是多少？（）

A．6.0% B．6.7% C．7.0% D．7.5%

答案：D

77.根据审慎投资的原则，李保财最不可能为郝乐山提供以下哪项建议？（）

A．AAA公司的成长性很好，不要做任何减持，还应该继续追加投资。

B．减持AAA公司的股票以达到分散风险的效果。

C．200万的储蓄太多，应该做投资理财，比如买入指数基金。

D．减持股票的资金投入到防御性行业的股票。

答案：A

78.关于减持股票，作为金融理财师，李保财最有可能为郝乐山提供以下哪项建议？（）

A．利用AAA公司有重大利好消息时先增持股票，等市场消化利好消息后再减持股票。

B．如果AAA公司有重大利空消息，应该提前减持股票，避免损失。